2.1. Начисление сложных процентов
База для начисления сложных процентов не остается постоянной она увеличивается с каждым шагом во времени, и процесс роста первоначальной суммы происходит с ускорением. Присоединение начисленных процентов к сумме, которая служит базой для их определения, называют капитализацией процентов.
Соотношение значений множителей наращения по простым и сложным годовым процентам зависит от срока ссуды: если срок больше года, то больший результат дадут сложные проценты, если меньше года – простые.
В случае, когда срок кредита не является целым числом, т.е. состоит из целой и дробной части, наращение определяется двумя способами: по формуле сложных процентов и на основе смешанного метода, когда за целое число лет начисляются сложные проценты, а за дробное – простые.
Проценты часто капитализируются не один, а несколько раз в год. В этом случае обычно фиксируется годовая ставка с указанием периода начисления. Ставка называется номинальной.
Действительная или эффективная ставка процентов измеряет тот реальный относительный доход, который получают в целом за год при наращении номинальной процентной ставке.
Основные понятия:
Капитализация процентов. Формула сложных процентов. Множитель наращения. Формула удвоения. Начисление процентов при дробном числе лет. Номинальная и эффективная ставки процентов.
- Москва 2008
- Новиков Александр Михайлович
- Содержание
- 1. Организационно-методический раздел
- 2. Объем дисциплины и виды учебной нагрузки
- 3. Учебно-тематический план дисциплины
- 4. Программа дисциплины
- Тема 1. Простые проценты
- Тема 2. Сложные проценты
- Тема 3. Эквивалентность процентных ставок. Изменение условий контрактов
- Тема 4. Постоянные потоки платежей
- Тема 5. Конверсия аннуитетов
- 5. Содержание самостоятельной работы и форма контроля по темам дисциплины
- 6. Тематика и планы лекций
- Тема 1. Простые проценты
- 1.1. Сущность процентов и процентных ставок
- Наращение по простым процентам
- Дисконтирование и учет по простым процентам
- Определение продолжительности ссуды и уровня процентной ставки.
- Тема 2. Сложные проценты
- 2.1. Начисление сложных процентов
- 2.2. Дисконтирование и учет по сложным процентам
- 2.3. Непрерывное наращение и дисконтирование (непрерывные проценты)
- 2.4. Определение срока платежа и процентных ставок
- 2.5. Наращение процентов и инфляция
- Тема 3. Эквивалентность процентных ставок. Изменение условий контрактов
- 3.1. Эквивалентность процентных ставок
- 3.2. Средние процентные ставки
- 3.3. Изменение условий контракта
- 3.4. Общий случай изменения условий контракта
- Тема 4. Постоянные потоки платежей
- 4.1. Потоки платежей и финансовые ренты
- 4.2. Наращенная сумма обычной ренты
- 4.3. Современная величина обычной ренты
- 4.4. Определение параметров финансовых рент
- Тема 5. Конверсия аннуитетов
- 5.1. Простые конверсии
- 5.2. Изменение параметров ренты
- 5.3. Объединение рент
- 7. Тематика и планы семинарских занятий
- Тема 1. Простые проценты.
- Тема 2. Сложные проценты.
- Тема 3. Эквивалентность процентных ставок. Изменение условий контракта.
- Тема 4. Постоянные потоки платежей.
- Тема 5. Конверсия аннуитетов.
- 8. Задачи для самостоятельной работы
- 9. Теоретико-практическая работа
- 9.1. Тематика теоретико-практической работы.
- 9.1. Методические рекомендации по выполнению теоретико-практической работы.
- 10. Формы промежуточного и итогового контроля и требования при их проведении
- 10.1 Примерный перечень вопросов к зачету
- 10.2 Уровень требований и критерии оценок
- 11. Учебно-методическое обеспечение дисциплины
- 11.1 Рекомендуемая литература
- 11.2 Ресурсы internet
- 11.3 Компьютерные программы